加拿大的个人所得税法有两项大家都非常清楚的条款：在保险内的投资，在一定限额内增长是免税的。借钱投入以产生收入为目的的投资，借钱的利息可以从收入的扣减。

我们在这里是讨论这两种结合起来的策略：遗产加速增值法IMS(Investment Multiplier Strategy)。（有些公司叫作Investment Funding Strategy）。

那么，这种方法是怎样加速财富积累的呢？

IMS分成两个大的步骤。第一步：建立一个具有高额免税额的保险。同时投入一笔钱进入该保险。第二步：从这个保险里贷出80%左右的现金值。差不多是你投入的资金75%。然后利用贷出的资金进行投资。

经过这两个步骤有什么好处呢？首先，实施这个策略，你可以得到以下好处：

1、在保险里的钱，保险公司保证以8%的回报增长。（以Sunlife为例）

2、保险公司对贷款实行的利息为10%，不过这是可以抵减收入的。如果边际税率为46.41%,则实际付出利息为5.4%。也就是说，你实际赚取2.6%的回报。

3、贷款的钱进行投资，以保守的回报6%计算，你又额外得到了另外6%的回报。

这个策略非常有吸引力，风险低，而且回报诱人，是不是每个人都适合呢？显然不是。这个策略跟大多数其他财富增值加速策略不一样，它只适用于高收入人士。也就是说收入必须要12万以上。保险公司保证回报8%，你付了10%的利息，之所以还能赚钱是因为，利息从收入抵减后少交了大笔税金。在最高边际税率的情况下，这个比率是46.41%。其实是你赚取了政府的税金。当然，也有一些其他的风险，比如政府修改法律，不准利息抵减收入等等。所幸这种策略不是锁定的，你可以随时中止。

（本文由唐鹏, MBA, CFP, Investors Group 资深理财顾问提供。Tel: 416-318-8846，email: [email protected]，9月9日下午两点将举行关于IMS的理财讲座，如有兴趣，请提前预定座位）