（谢亭恺金融规划投资宝典系列）高资产家庭或投资移民与其他类别的移民不同，他们来到加拿大并没有太多生活费用上的压力。他们更多地是思考如何守住从前辛苦积累下的财富，并不断的投资增值。

由于对加拿大金融市场的陌生，以及再加上语言、文化等方面的因素，很多人很无奈地选择了银行活期或定期存款，从而面临着通货膨胀和高额税务的双重压力。一方面，银行存款利息往往很低，根本不能冲抵通货膨胀的风险；另一方面，由于加拿大税制规定银行存款利息100%上税，很多收益又交税了。本文主要给在加拿大的高资产家庭或投资移民提供一定的理财建议。

在加拿大的理财必备三点核心是：“合理的回报、可控的风险以及税务上可享受的优惠”，只要牢牢抓住这三点，我们就能够在投资理财的过程中立于不败之地。

下面就介绍几种符合上述要求的产品。

首先应该考虑使用储蓄分红型的人寿保险进行理财。这是一种非常适合高资产家庭或投资移民的产品，它具有以下的优点：

（一）、合理的回报。

过去二、三十年来，储蓄分红型人寿保险的每年平均回报有9-10%。当然，这包含了80年代一段很高利率的时期，但是即便如此，今后7-8%的年平均回报还是很可能达到的。储蓄分红型终身保险的含义是保单拥有保险部分（终生受保，可免税转移你的高资产到下一代），此外并设有分红，保单持有人可分享分红式基金所赚取的赢利，分红可取现金，也可以用于增加储蓄，购买更多的保险，或是用来付保费，还可以将来以保额抵押用于“免税养老退休金的提取”，根据目前的税法100%不影响老人金与其他老年福利。

储蓄分红型的人寿保险的基金采用专家管理，即个人无需自管账户，一般有几十亿加币的资金规模。绝对拥有集团优势，其参与式基金的经理们可以以很高折扣率投资优质债券，这是一般个体投资者所无法想象和做到的，此外账户的管理费一般不高。储蓄分红型终身保险无需操心投资账户中是否需要调整方向，同时以分红派息的形式和保单拥有者共享投资收益。

（二）、可控的风险。

储蓄分红型人寿保险的投资回报的波动性非常小，不仅比股票市场的波动要小得多，而且甚至还小于许多债券的波动。在过往实践中，它和银行存款利率的回报波动性一样稳定。储蓄分红型保险的投资方向是保险公司的分红式基金，进行稳健的长期投资，分红帐户的资产由专业的投资经理负责投资，主要用于购买上市的政府债券，公司债券，住宅及商用物业的抵押贷款等固定入息资产。根据以往的表现，就算经济发生迅速变化，此类分红帐户的回报率相对上仍十分稳定。保单持有人过去的投资回报普遍优于银行的存款利率，过往回报极为稳健。

现金值：储蓄分红型保险具有保证的现金值，和分红产生的现金值，合起来就是保单的储蓄部分，这部分钱保单持有人在生时随时可以使用，可以用作不同用途，比如作为紧急用途的后备资金，和退休的补充资金，或付保费等等。储蓄分红型基金有规定的最低保证现金值且每年定期归于储蓄分红型基金，一旦分红进入基金，除非投保人刻意改变保单，否则储蓄分红型基金一般只会每年递增而不会递减。

（三）、税务上极大的优惠。

对于储蓄分红型人寿保险的回报而言，税务上不仅仅是优惠而已。事实上，加拿大税务局对于此种保险投资中的增长和以保额抵押借出现金值是免税的。（请注意，这里的“借”也许是你可以这一辈子不用还的，而且福利照拿！）正因为有着以上的种种优势，为了控制，加拿大税务局对于每人每年可以投入到储蓄分红型人寿保险中的资金额是有上限的。

储蓄分红型人寿保险也有一定的限制。除了上面提到的投资限额以外，它是一种比较长线的投资，通常在15-20年后有非常好的效果，所以有很多人用它作为养老退休计划。同时，一般说来储蓄分红式终身保险适合收入比较稳定，或有充足的净资产的人士，所以说是高资产家庭或投资移民重点理财产品之一。

★当然，本文只是简略地介绍，仅供参考，不作为您的决策建议，不对您的决策结果负责。具体问题，建议咨询有资质的金融理财规划师仔细讨论后加以决定。

作者：谢亭恺William Xie，特许金融规划师CFP，南京大学MBA，加拿大注册专业投资顾问，电话：416-806-7768