（杨森理财专栏第77期）前不久，笔者接待了一对退休夫妇。在对该夫妇财务状况进行分析时，顺便看了看他们今年的报税单，发现了一些问题。现在写出来，与大家分享，同时也希望有类似情况的退休老年人士报税时能避免类似的问题。

该夫妇的大致情况是这样的：在2007年先生有$24,000的公司养老金，$5,000的加拿大养老金计划(CPP)，$3,600的老年金(OAS)以及夫妻各$6,000的利息收入；妻子2007年有$3,000的加拿大养老金计划，$3,600的老年金。在2007年，夫妻向教堂捐赠了$4,000，并支出了近$5,000的医疗费用，同时他们支出了$3,300的地税。

按说这是一个不复杂的例子，但经过仔细分析，还是发现了如下问题：

1.夫妻二人没有均分加拿大养老金计划。均分养老金计划的原因在于使夫妻双方收入尽可能接近从而省税。在该案例中，虽然先生可以通过调节分配给太太的公司养老金来均衡二人的收入，但公司养老金的分配额度有限，即50%，能不能达到最佳效果尚未可知。对于大多数退休人士来说，均分CPP是首先要考虑的问题；

2.在该夫妇的报税表中，先生的$24,000公司养老金分配仅仅是简单的夫妻二人一半一半，完全没有考虑最佳税务效果。事实上，一般情况下双方的纳税收入相等时可以达到最佳税务效果。在本例中, 简单的将养老金一半一半的分配，结果是双方共退税$121；而如果将先生的$24,000养老金中的$1,500分配给太太，则夫妻二人可以退税$777，结果相差$656!

3.在该税单中，先生的纳税收入是$18,600，而Schedule 1中的免税收入额已达到$21,219，在这种情况下，多余的$2,619医疗费免税额被白白浪费。正确的做法是将多余的医疗费留到明年报税，因为该夫妇的医疗费用很多是11月、12月份的；

4.该夫妇向教堂捐赠的$4,000是以夫妻每人的名义每人$2,000，而由于慈善捐款的头$200只有15%的联邦免税额和6.05%的安省免税额，该$4,000的头$400只能享受上述最低的联邦和安省免税额。而如果集中在一个人头上申报，则$400中的$200可以有29%的联邦免税额和11.16%的安省免税额，退税差别绝对值虽小($38.22), 但两种方法相比比例悬殊，达到90.78%，更重要的是报税原则问题；

5.最后一点和报税有间接的关系。该夫妇除RRSP的定期存款外，有将近30万的定期存款在非注册投资账户上。由于这30万的定期存款，该夫妇每年要为将近1万2的每一分利息缴税，本来就不高的回报率4%被再一次打折扣（20%的纳税比例），实际回报只有3.2%。而且在本例中，由于利息收入高，每一分利息收入降低15%的年龄免税额，$6,000的利息消减了$900的年龄免税额，这再次给定期存款的回报打上折扣。

不管从税务还是从投资角度讲，把所有投资投放在定期存款上是值得商榷的，毕竟现在随着生活质量、健康水平和医疗水平的提高，人的寿命越来越长，退休所需要的开支也越来越大。如果退休储蓄有限，那么选择只有两个：要么降低生活开支同时降低生活质量、要么提高投资回报率，所以研究一下自己的投资组合是否能满足退休生活需要是很有必要的，同时这也是理财规划的重要一项。

结论：退休人士的报税由于牵涉到养老金分割、低保补助额(GIS)返还、年龄免税额递减（尤其当夫妻一方65岁以上，一方65岁以下）、以及老年金(OAS)返还问题，相对有一定技术难度，如果牵涉到投资组合的税务分析，更加大了分析的难度。建议有类似情况的退休人士仔细研究自己的税务情况，必要时向专业人士咨询。

作者杨森，York大学MBA，注册金融理财师CFP，金融管理师FMA，416-508-7636, 理财博客http://yangsen.51blog.ca。